Что такое траст?
Прежде всего, необходимо понимать саму концепцию траста. Траст – это договор или определенная система правоотношений, по которому лицо (учредитель траста) передает свои активы доверительному управляющему (трасти), который обязуется владеть и управлять активами в соответствии с интересами бенефициаров. Когда учредитель траста передает свое имущество (деньги, ценные бумаги, недвижимость или другие активы) доверительному управляющему, он теряет право собственности на активы. Это важнейшая особенность траста, поскольку она позволяет исключить имущественные претензии, например, от кредиторов учредителя.

Траст обычно регулируется трастовым договором (трастовой декларацией), в котором указаны условия траста, его продолжительность, список бенефициаров, полномочия доверительного управляющего и т. д. Доверительный управляющий владеет и управляет активами в соответствии с договором о доверительном управлении и получает вознаграждение за свою работу. Кроме того, для более строгого надзора учредитель может назначить протектора, который действует как надзиратель за доверительным управляющим. Помимо управления активами, доверительный управляющий распределяет доход в соответствии с договором о доверительном управлении между бенефициарами траста, установленными учредителем. Схема общей структуры траста приведена ниже.

Трасты могут создаваться на определенный срок (например, на срок жизни учредителя) или бессрочно. Если срок действия траста истек, имущество распределяется в соответствии с договором о доверительном управлении (например, возвращается учредителю или передается бенефициарам).

Следует отметить, что трасты обычно не представляют собой юридическое лицо и рассматриваются в основном как договорные отношения, а не как компания. Однако есть исключения из этого подхода, например, в ОАЭ, о чем мы расскажем ниже.

Когда трасты могут быть полезны?

Трасты используются по разным причинам, основными из которых являются:

• Сохранение благосостояния и планирование наследования. Траст может помочь обеспечить безопасную передачу наследства и гарантировать, что бизнес и активы будут существовать дальше и работать надлежащим образом.
• Защита активов. В связи с тем, что учредитель не является собственником активов, ни кредиторы учредителя, ни государственные органы не могут предъявлять свои требования в отношении вышеуказанных активов.
• Налоговая оптимизация. Создав правильную структуру с участием траста, можно избежать налог на наследство и минимизировать свои обязательства по уплате налога на прибыль или прирост капитала.
• Конфиденциальность. Доверительный управляющий, (протектор) и любые другие лица не вправе разглашать какую-либо информацию о доверительном управлении, доверительных управляющих, учредителях или бенефициарах, а также информацию о счетах и ​​имуществе траста. Более того, многие страны имеют общедоступные реестры компаний, но не раскрывают трастов в таких реестрах.

Как регулируются трасты в ОАЭ?

Как правовой институт трасты в основном существуют в странах общего права. Тем не менее, ОАЭ, являющиеся страной закона шариата, также включили трасты в свою нормативную базу, чтобы удовлетворить возможные потребности предпринимателей и состоятельных лиц.

На федеральном уровне действующее законодательство, а именно Закон ОАЭ о трастах 2020 года, позволяет создавать трасты. Важно отметить, что трасты в ОАЭ считаются юридическими лицами, что является существенным отходом от англо-американской концепции траста. Закон о трастах ОАЭ учреждает новое юридическое лицо, которое больше похоже на гражданско-правовой фонд. В частности, активы могут храниться и регистрироваться непосредственно на имя траста, а доверительный управляющий имеет функции, которые больше похожи на функции генерального директора в компаний с ограниченной ответственностью.

Учитывая, что каждый эмират в ОАЭ может иметь свои собственные правила, Дубай также признал траст и ввел в действие Закон о трастах в 2018 году. Этот закон эмирата предусматривает создание трастов в Дубайском международном финансовом центре (DIFC), одной из самых авторитетных свободных зон эмирата. Фактически, свободная зона DIFC — единственное место в Дубае, где может быть создан траст. В марте 2022 года в Закон о трастах от 2018 года были внесены поправки с целью приведения Закона о трастах в соответствие с рекомендациями Группы разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (FATF). Это отражает актуальный характер правового регулирования трастов в Дубае.

Важно отметить, что федеральный Закон о трастах ОАЭ не применяется к трастам, созданным в DIFC. Поэтому процесс регистрации траста и требования могут различаться в зависимости от места регистрации траста.

Как создать траст в соответствии с Законом о трастах ОАЭ?

Траст может быть создан одним из двух следующих способов: подписанием трастового документа (декларации) или составлением завещания (которое вступает в силу после смерти учредителя). После составления одного из указанных документов учредитель или доверительный управляющий подает заявку на внесение трастового документа в Реестр, который находится в ведении Министерства финансов ОАЭ. Траст вступает в силу после завершения регистрации трастового документа. Компетентный орган выдает официальный сертификат и утвержденный список имущества, включенного в траст. С этого момента доверительный управляющий имеет право подписывать документы, относящиеся к доверительному имуществу, без необходимости вмешательства учредителя или бенефициара.

Следует отметить, что практика учреждения трастов в соответствии с Законом о трастах ОАЭ не развита. Многие вопросы остаются неурегулированными. Следовательно, может быть более практичным создать траст в свободной зоне DIFC, которая имеет более обширный опыт регистрации и обслуживания трастов под своей юрисдикцией.

Как создать траст в Дубае (в DIFC)?

Создание траста в Дубае осуществляется путем обращения в администрацию DIFC и доступно как для местных, так и для иностранных лиц, заинтересованных в использовании этого типа управления активами. В DIFC существуют следующие виды трастов:

• благотворительный траст (траст или часть траста, созданные в благотворительных целях);
• неблаготворительный или целевой траст (создается с целью владения или инвестирования в акции компании или любые другие активы);
• экспресс-траст (траст, созданный с явным намерением учредителя, заявленным в письменной форме, или письменным заявлением о доверительном управлении доверительного управляющего);
• защитные трасты (траст, предназначенный для защиты активов и обеспечения постоянной материальной поддержки бенефициара).

При запуске процесса регистрации первым шагом является подготовка трастовых инструментов (документов). Существует два способа создания траста в Дубае: путем составления завещания или путем подготовки договора о доверительном управлении (названного в законе «кодицил»). Составление этих документов – непростая задача, поскольку вы должны обеспечить соответствие как нормативным требованиям, так и интересам учредителя. Это ключевой этап, так как хорошо подготовленный трастовый инструмент будет определять возможность оспаривания действительности траста и претензий к вовлеченным сторонам. Очевидно, что трастовый инструмент, не соответствующий применимым правилам, не будет одобрен администрацией DIFC.

Как вы можете понять из текста закона о трастах в Дубае, он предусматривает множество подробных требований к действительности траста, полномочиям доверительных управляющих, особенностям вносимых активов и т. д. Это все необходимо детально проанализировать перед учреждением траста.

Мы будем рады помочь вам сориентироваться в трастовом законодательстве ОАЭ и Дубая в частности, а также помочь в создании траста, максимально отвечающего вашим целям.

Марсель Шадманов

Руководитель отдела корпоративных услуг в Garant Business Consultancy DMCC

Phone +971 4 421 4335

Email info@garant.ae